ETF cosa sono e come funzionano

ETF cosa sono

Gli ETF sono fondi di investimento che tracciano la performance di un indice specifico, come l’indice FTSE MIB o l’S&P 500. Proprio come per le azioni, puoi negoziare ETF in borsa in qualsiasi momento durante le ore di mercato. Che tu sia un individuo che cerca di investire qualche risparmio o un professionista esperto della finanza, gli ETF sono un’opzione di investimento utile a raggiungere i tuoi obiettivi. Il trading di azioni è una seconda opzione per la maggior parte degli investitori, puoi scambiare azioni da solo o trovare un broker che ti aiuti nell’intermediazione. Il trading di ETF non è diverso dal trading di azioni e una buona ricerca aiuta molto a scegliere l’ETF giusto per te.

Confronto tra ETF e Fondi d’investimento gestiti

I fondi gestiti (noti anche come fondi comuni di investimento) sono prodotti di investimento che mettono insieme il denaro proveniente da una serie di investitori. Un gestore di fondi quindi investe questo denaro in un paniere di diversi asset e titoli, o spesso azioni. Chiaramente il gestore andrà pagato per le sue performance, nella speranza che ottenga prestazioni migliori rispetto all’andamento generale di mercato.

Sebbene i fondi gestiti possano offrire buoni rendimenti, nella maggior parte dei casi non puoi comprarli e venderli quando vuoi. Tuttavia, gli ETF agiscono in modo simile alle azioni in modo da poterli acquistare e vendere in qualsiasi momento durante le ore di mercato.

Un connubio di entrambi i mondi 

Come i fondi gestiti, gli ETF sono un paniere di azioni, obbligazioni o altri asset, ma nel complesso ci sono molte differenze fondamentali. Gli ETF combinano alcune caratteristiche chiave delle azioni e dei fondi gestiti. Con gli ETF invece di acquistare una manciata di singoli titoli, puoi godere di un’esposizione immediata a tutta una moltitudine di titoli differenti. A differenza di un fondo gestito, un ETF non mira a battere l’indice, ma a eguagliarne la performance, offrendoti rendimenti potenzialmente più stabili e prevedibili. I gestori di fondi gestiti spesso ti fanno pagare una sovrattassa per sovraperformare un indice o un benchmark, ma siccome gli ETF generalmente seguono l’indice, di solito presentano un costo inferiore rispetto a un fondo gestito. Inoltre gli ETF ti danno flessibilità nel permetterti di entrare ed uscire in qualsiasi momento dalla posizione.

Vantaggi degli ETF

Scegliere il giusto investimento è come scegliere un’auto nuova. Vuoi un’opzione sicura che sia di buon valore e affidabile oltre che un qualcosa che soddisfi le tue esigenze. Esploreremo alcuni vantaggi degli ETF e le ragioni per cui sono un ottimo modo per investire, tra le quali la trasparenza, la performance dell’indice, l’accessibilità, la liquidità e la diversificazione. Gli ETF diversificano il tuo investimento e riducono il rischio: con una semplice operazione, l’acquisto di un ETF ti offre una diversificazione istantanea. È importante considerare l’importanza della diversificazione se si vuole ridurre il proprio rischio di esposizione ad uno strumento finanziario, massimizzando al contempo i rendimenti. I fondi ETF offrono agli investitori una maggiore varietà rispetto al semplice acquisto di titoli singoli.

In generale, gli ETF sono trasparenti, perché puoi sempre vedere quali sono gli investimenti sottostanti all’ETF. Questo aspetto non è sempre scontato infatti, ad esempio in un fondo gestito il gestore di portafoglio ha la facoltà di scegliere di non rivelare ai contribuenti gli investimenti effettuati.

E ancora, gli ETF facilitano l’accesso ai mercati. Di solito c’è un ETF per qualunque cosa tu stia cercando, da un paese del sud-est asiatico a una classe di attività come le obbligazioni globali e persino materie prime come l’oro. Per gli investitori che desiderano investire in mercati di difficile accesso come i mercati emergenti, ora diventa semplice investire in un ETF. Poiché gli ETF vengono scambiati in borsa, acquisti e vendi semplicemente il tuo ETF tramite il tuo broker, al prezzo di mercato, senza alcun requisito soggettivo.

Rischi degli ETF

Abbiamo appena visto i vantaggi degli ETF, ma non dimentichiamo che tutti gli investimenti comportano sempre dei rischi. E chiaramente il rischio influisce sul valore del tuo investimento. Più rischio può significare maggior rendimento, ma meno certezza del risultato. Per ogni decisione di investimento, è necessario essere consapevoli e a proprio agio con il livello di rischio che bisogna assumersi, e una migliore comprensione delle proprie scelte di investimento può potenzialmente ridurre al minimo l’effetto di tali rischi.

Di quali rischi stiamo parlando? Rischio di capitale: tutti gli investimenti finanziari comportano un elemento di rischio in termini monetari. Pertanto, la salvaguardia dell’importo d’investimento iniziale non è mai garantita. Rischi fiscali: le tasse influiranno sul tuo rendimento. Rischi valutari: gli ETF internazionali hanno un prezzo in valute locali, quindi le variazioni del tasso di cambio della valuta locale influiranno sul valore del tuo investimento. Rischio di liquidità: la liquidità è la capacità di trasformare rapidamente un investimento in liquidità pronta e spendibile in altre attività, senza alcuna perdita di valore. La scarsa liquidità di un ETF può portare a costi di negoziazione più elevati o difficoltà nell’acquisto o nella vendita dell’ETF stesso.

Ridurre il rischio 

Non è possibile eliminare completamente il rischio, ma puoi ridurlo in molti modi diversi. La diversificazione è uno di questi modi, e consiste nel distribuire i tuoi investimenti in diversi settori, aree geografiche e classi di attività. Se un settore o un asset non sta andando bene, altri investimenti possono compensare potenziali perdite. Ad ogni modo è importante notare che la diversificazione potrebbe non proteggerti completamente dal rischio di mercato, né garantisce rendimenti, quindi è sempre necessario fare le proprie ricerche con la massima attenzione.

Prima di prendere qualsiasi decisione di investimento, è importante comprendere appieno ogni rischio connesso. Fai le tue ricerche, consulta i documenti di offerta del fondo o parla con un consulente finanziario che ti aiuti a fare la scelta migliore per te.